ANÁLISIS DE OPCIONES REALES
1. AMERICAN 3D BINOMIAL TWO-ASSET CALL OPTION WITH DUAL STRIKE PRICES
Esta opción de compra europea se ejerce a la fecha de vencimiento, donde el valor de la opción depende de dos activos correlacionados con costos de huelga de diferente implementación, se calcula usando una combinación de celosías múltiples binomiales.
2. AMERICAN 3D BINOMIAL TWO-ASSET CALL OPTION ON THE MAXIMUM
Esta opción de compra europea se ejerce a la fecha de vencimiento, donde el valor de la opción depende de la máxima de dos valores de activos correlacionados subyacentes, se calcula usando una combinación de celosías múltiples binomiales.
3. AMERICAN 3D BINOMIAL TWO-ASSET CALL OPTION ON THE MINIMUM
Esta opción de compra europea se ejerce a la fecha de vencimiento, donde el valor de la opción depende de un mínimo de dos valores de activos correlacionados subyacentes, se calcula utilizando una combinación de celosías múltiples binomiales.
4. AMERICAN 3D BINOMIAL TWO-ASSET PORTFOLIO CALL OPTION
Esta opción de compra europea se ejerce a la fecha de vencimiento, donde el valor de la opción depende del efecto de la cartera de dos valores de activos correlacionados subyacentes, se calcula utilizando una combinación de celosías múltiples binomiales.
5. AMERICAN CALL OPTION APPROXIMATION WITH A SINGLE DIVIDEND PAYMENT
Esta opción americana de compra se basa en una aproximación de forma cerrada de una compra y puede ejercerse en cualquier momento hasta e incluyendo su fecha de vencimiento, y tiene un pago de dividendo único a suma alzada en el futuro anterior al vencimiento.
6. AMERICAN LONG-TERM CALL OPTION APPROXIMATION WITH A DIVIDEND STREAM
Esta opción americana de compra se basa en una aproximación de forma cerrada de una compra, con un porcentaje de flujo constante de dividendos y puede ejercerse en cualquier momento hasta e incluyendo la fecha de vencimiento.
7. AMERICAN LONG-TERM PUT OPTION APPROXIMATION WITH A DIVIDEND STREAM
Esta opción americana de venta se basa en una aproximación de forma cerrada de venta, con un porcentaje de flujo constante de dividendos y puede ejercerse en cualquier momento hasta e incluyendo la fecha de vencimiento.
8. SINGLE BARRIER OPTION: DOWN-AND-IN CALL
Esta opción de compra única europea sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de compra se activa sólo cuando se viola el valor de los activos por debajo de una barrera mínima.
9. SINGLE BARRIER OPTION: DOWN-AND-OUT CALL
Esta opción de compra única europea sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de compra se activa sólo cuando NO se viola el valor de los activos por debajo de una barrera mínima.
10. SINGLE BARRIER OPTION: UP-AND-IN CALL
Esta opción de compra única europea sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de compra se activa sólo cuando el valor de los activos alcanza una barrera máxima.
11. SINGLE BARRIER OPTION: Up-AND-OUT CALL
Esta opción de compra única europea de barrera superior sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de compra se activa sólo cuando el valor de los activos no viola una barrera superior.
12. SINGLE BARRIER OPTION: DOWM-AND-IN PUT
Esta opción de venta única europea de barrera baja sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de venta se activa sólo cuando el valor de los activos viola una barrera inferior.
13. SINGLE BARRIER OPTION: DOWN-AND-OUT PUT
Esta opción de venta única europea de barrera baja sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de venta se activa sólo cuando el valor de los activos no viola una barrera inferior.
14. SINGLE BARRIER OPTION: UP-AND-IN PUT
Esta opción de venta única europea de barrera superior sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. El valor de ésta opción de venta se convierte en dinero sólo cuando el valor de los activos viola una barrera superior.
15. SINGLE BARRIER OPTION: UP-AND-OUT PUT
Esta opción de venta única europea de barrera superior sólo se ejerce a la fecha de vencimiento. Esta opción de venta se activa sólo cuando el valor de los activos no viola una barrera superior.
16. BASIC CHOOSER OPTION
Esta opción le da al titular el derecho a elegir entre una compra o una venta. Tanto la compra como la venta se ven limitadas por la misma fecha de vencimiento y el precio de ejercicio. Cualquiera de estas opciones puede ser ejercida antes de la fecha de caducidad.
17. AMERICAN CALL OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción de compra estadounidense le da a su titular el derecho a ejecutar sus operaciones existentes en cualquier momento dentro de un plazo determinado.
18. AMERICAN ABANDONMENT OPTION USING BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción estadounidense da a su titular el derecho a abandonar
las operaciones existentes en cualquier momento dentro de un plazo determinado y recibir
el valor de rescate.
las operaciones existentes en cualquier momento dentro de un plazo determinado y recibir
el valor de rescate.
19. AMERICAN CALL OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción de compra estadounidense da a su titular el derecho a ejecutar un
proyecto en cualquier momento dentro de un plazo determinado, a un costo de ejecución previsto, se calcula utilizando el método binomial con la consideración de pago de dividendos.
proyecto en cualquier momento dentro de un plazo determinado, a un costo de ejecución previsto, se calcula utilizando el método binomial con la consideración de pago de dividendos.
20. AMERICAN CONTRACTION AND ABANDONMENT OPTION USING THE BINOMIAL APPROACH
Esta opción estadounidense da a su titular el derecho ya sea de contraer sus operaciones actuales por un factor de contracción con el fin de crear algunos ahorros, o abandonar por completo sus operaciones existentes en cualquier momento dentro de un plazo determinado y recibir el valor de rescate.
21. AMERICAN CONTRACTION AND EXPANSION OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción estadounidense da a su titular el derecho ya sea a contraer sus operaciones actuales por un factor de contracción para crear algunos ahorros en una caída del mercado, o para ampliar sus actuales operaciones por un factor de expansión en una reactivación del mercado, en cualquier momento dentro de un plazo determinado por el gasto de un costo de implementación adecuado.
22. AMERICAN CONTRACTION, EXPANSION, AND ABANDONMENT OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana da a su titular el derecho ya sea a contraer sus operaciones actuales por un factor de contracción para crear algunos ahorros, o para ampliar sus actuales operaciones por un factor de expansión por el gasto de un costo de implementación adecuado, o de suspender sus operaciones por completo y recibir un valor de rescate en cualquier momento dentro de un plazo determinado.
23. AMERICAN CONTRACTION OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción estadounidense da a su titular el derecho a contraer sus operaciones actuales por un factor de contracción con el fin de crear un ahorro en cualquier momento dentro de un plazo determinado.
24. AMERICAN EXPANSION AND ABANDONMENT OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana otorga al titular el derecho a elegir entre la ampliación de sus operaciones existentes por un factor de expansión por el gasto de un costo de implementación adecuada, o abandonar sus operaciones por completo y recibir un valor de rescate en cualquier momento dentro de un determinado período.
25. AMERICAN EXPANSION OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción estadounidense da a su titular el derecho a ampliar sus operaciones existentes en un factor de expansión por el costo de implementación adecuado en cualquier momento dentro de un plazo determinado.
26. AMERICAN PUT OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta aproximación a la opción de venta americana con dividendos se ejerce
en cualquier momento dentro de un plazo determinado, se calcula utilizando el enfoque binomial, con consideración por el pago de dividendos.
en cualquier momento dentro de un plazo determinado, se calcula utilizando el enfoque binomial, con consideración por el pago de dividendos.
27. AMERICAN SEQUENTIAL COMPOUND OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana es el valor de una opción de dos fases que ocurren en secuencia, se ejerce en cualquier momento dentro de un período determinado, cuando la ejecución de la segunda fase depende de la aplicación con éxito de la primera fase.
28. AMERICAN SIMULTANEOUS COMPOUND OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana es el valor de una opción de dos fases que ocurren simultáneamente, se ejerce en cualquier momento dentro un período determinado, cuando la ejecución de la segunda fase depende de la aplicación con éxito de la primera fase.
29. CHANGING COST OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Este es el valor de una opción americana con la aplicación de diferentes
los costos en diferentes momentos, la opción es ejecutable en cualquier momento
hasta la fecha de madurez.
los costos en diferentes momentos, la opción es ejecutable en cualquier momento
hasta la fecha de madurez.
30. BINOMIAL LATTICE DOWN JUMP STEP-SIZE
Este cálculo se utiliza para obtener el salto en escalón de bajada en una red binomial
31. EUROPEAN CALL OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Este cálculo europeo de compra se realiza utilizando un enfoque binomial
y sólo se ejercita a la fecha de vencimiento.
y sólo se ejercita a la fecha de vencimiento.
32. EUROPEAN PUT OPTION USING THE BINOMIAL (SUPPER LATTICE) APPROACH
Este cálculo europeo de venta se realiza utilizando un enfoque binomial
y sólo se ejercita a la fecha de vencimiento.
y sólo se ejercita a la fecha de vencimiento.
33. BINOMIAL LATTICE RISK-NEUTRAL PROBABILITY
Este cálculo se utiliza para obtener la probabilidad neutra al riesgo en una red binomial
34. BINOMIAL LATTICE UP JUMP STEP-SIZE
Este cálculo se utiliza para obtener el salto en escalón de subida en una red binomial
35. BLACK-SCHOLES CALL OPTION WITH NO DIVIDENDS
Esta opción europea de compra se calcula utilizando el modelo Black-Scholes, sin el pago de dividendos, y se ejerce sólo al vencimiento.
36. BLACK-SCHOLES CALL OPTION WITH A CARRING COST
Esta opción de compra europea se calcula utilizando el modelo generalizado de Black-Scholes, con un ajuste de costos por transporte, y se ejerce sólo al vencimiento. El ajuste de costos por transporte es simplemente la diferencia entre la tasa libre de riesgo y el pago de dividendos, ambos en porcentaje
37. BLACK-SCHOLES PUT OPTION WITH A CARRYING COST
Esta opción europea de venta se calcula utilizando el modelo generalizado de Black-Scholes, con un ajuste de costos por transporte, y se ejerce sólo al vencimiento. El ajuste de costos por transporte es simplemente la diferencia entre la tasa libre de riesgo y el pago de dividendos, ambos en porcentaje.
38. BLACK-SCHOLES CALL OPTION WITH DIVIDENDS
Esta opción europea de compra se calcula utilizando el modelo generalizado de Black-Scholes, con un dividendo corriente en porcentaje y se ejerce sólo al vencimiento.
39. BLACK-SCHOLES PUT OPTION WITH DIVIDENDS
Esta opción europea de venta se calcula utilizando el modelo generalizado de Black-Scholes, con un dividendo corriente en porcentaje y se ejerce sólo al vencimiento.
40. BLACK-SCHOLES PUT OPTION WITH NO DIVIDENDS
Esta opción europea de venta se calcula utilizando el modelo de Black-Scholes, sin pago de dividendos y se ejerce sólo al vencimiento.
41. COMPLEX CHOOSER OPTION
Esta opción europea de escogencia se ejerce sólo al vencimiento. Esta opción le da al tenedor el derecho a elegir entre una compra o una venta en diferentes momentos con diferentes precios de huelga. La misma fecha de vencimiento se aplica tanto a opciones de compra y venta.
42. COMPOUND CALL-ON-CALL OPTION
Esta opción europea de compra compuesta se ejerce sólo al vencimiento, el valor de la opción depende de otra opción subyacente. Esta es la contraparte continua de la opción binomial secuencial compuesta (Binomial Sequential Compound Option).
43. COMPOUND PUT-ON-CALL OPTION
Esta opción europea de compra-venta compuesta se ejerce sólo al vencimiento, el valor de la opción depende de otra opción subyacente. Esta es la contraparte continua de la opción binomial secuencial compuesta (Binomial Sequential Compound Option).
44. SIMPLE SEQUENTIAL COMPOUND OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana compuesta se ejerce en cualquier momento hasta el vencimiento, el valor de la opción depende de una serie de hasta 10 opciones que ocurren en secuencia. Cada opción de fase tiene su propio costo de implementación ocurriendo en momentos diferentes.
45. CUSTOMIZED COMPLEX SEQUENTIAL COMPOUND OPTION USING THE BINOMIAL (SUPER LATTICE) APPROACH
Esta opción americana personalizada es compuesta y por etapas secuenciales, se ejerce en cualquier momento hasta el vencimiento, el valor de la opción depende de una serie de hasta cuatro otras fases que ocurren en secuencia. Cada fase tiene su propio valor de activos, volatilidad, costo de implementación, y diferentes tiempos de implementación. Además en cualquier fase, hay una opción para ejecutar la fase de expansión, abandono, o contracción. Tenga en cuenta que esta función no está disponible en el asistente para la ecuación debido a las limitaciones en Excel, pero está disponible directamente entrando la función y sus valores asociados en Excel.
46. DOUBLE BARRIER OPTION: UP-AND-IN, DOWN-AND-IN CALL OPTION
Esta opción europea de compra con doble barrera se activa en dinero cuando el valor de los activos cruza por encima de una barrera superior o por debajo de una barrera inferior, y se ejerce sólo a la fecha de vencimiento.
47. DOUBLE BARRIER OPTION: UP-AND-IN, DOWN-AND-IN PUT OPTION
Esta opción europea de venta con doble barrera se activa en dinero cuando el valor de los activos cruza por encima de una barrera superior o por debajo de una barrera inferior, y se ejerce sólo a la fecha de vencimiento.
48. DOUBLE BARRIER OPTION: UP-AND-OUT, DOWN-AND-OUT CALL OPTION
Esta opción europea de compra con doble barrera se activa en dinero cuando el valor de los activos no se viola por encima de la barrera superior ni por debajo de la barrera inferior, y se ejerce sólo a la fecha de vencimiento.
49. DOUBLE BARRIER OPTION: UP-AND-OUT, DOWN-AND-OUT PUT OPTION
Esta opción europea de venta con doble barrera se activa en dinero cuando el valor de los activos no se viola por encima de la barrera superior ni por debajo de la barrera inferior, y se ejerce sólo a la fecha de vencimiento.
50. FORWARD START CALL OPTION
Esta opción de compra europea sólo se inicia en algún momento del futuro y se ejerce sólo al vencimiento.
51. FORWARD START PUT OPTION
Esta opción de venta europea sólo se inicia en algún momento del futuro y se ejerce sólo al vencimiento.
52. FUTURES CALL OPTION
Esta opción de compra europea depende de un activo subyacente que se asemeja a un contrato de futuros y se ejerce sólo al vencimiento.
53. FUTURES PUT OPTION
Esta opción de venta europea depende de un activo subyacente que se asemeja a un contrato de futuros y se ejerce sólo al vencimiento.
54. STANDARD-NORMAL CUMULATIVE DISTRIBUTION
Esta es la distribución normal estándar acumulada para un valor z, basada en una distribución normal con una media cero y una varianza uno.
55. MULTIPLE VOLATILITY OPTION ANALYSIS
Esta opción americana aplica a diferentes volatilidades en diferentes tiempos.
56. STANDARD BIVARIATE-NORMAL CUMULATIVE DISTRIBUTION
Esta es la distribución acumulativa estándar normal-bivariada de dos variables correlacionadas.
57. STOCHASTIC OPTION FLEXIBILITY PARAMETER
Este es el parámetro de flexibilidad calculado usando las metodologías estocásticas, donde el precio óptimo de ejercicio se obtiene multiplicando este parámetro por el costo de implementación de la opción.
58. STOCHASTIC OPTION VALUE
Esta es la valoración estocástica de una opción sobre la base de su valor en activos, costo de implementación, volatilidad, tasa de interés y el costo de oportunidad.
59. SWITCHING OPTION
Esta opción europea de cambio evalúa dos activos intercambiables, cada uno con su propia estructura de riesgo o volatilidad, pero que al mismo tiempo pueden estar correlacionados entre sí. Hay un costo asociado con el cambio que es el multiplicador de costo multiplicado por el valor del primer activo.
60. STOCHASTIC TIMING OPTION-OPTION VALUE
Este es el valor de la opción en el tiempo asumiendo que la ejecución de la opción cae exactamente en el tiempo óptimo de ejecución.
61. STOCHASTIC TIMING OPTION—OPTIMAL TIMING
Este modelo proporciona el momento óptimo para ejecutar una opción dada una tasa de crecimiento en el valor de activos y a una tasa de descuento.
62. STOCHASTIC TIMING OPTION-TRIGGER VALUE
Este es el valor óptimo de inicio de una opción en el tiempo, donde si el valor neto del activo excede ese valor óptimo de umbral se ejerce la opción de inmediato.
63. TWO-ASSET CORRELATION CALL OPTION
Esta opción de compra europea se ejerce sólo al vencimiento, donde el valor de la opción depende de dos activos subyacentes correlacionados.
64. TWO-ASSET CORRELATION PUT OPTION
Esta opción de venta europea se ejerce sólo al vencimiento, donde el valor de la opción depende de dos activos subyacentes correlacionados.
65. CALL SENSITIVITY ON ASSET
Esta es la sensibilidad instantánea en el valor de los activos, es decir, el cambio en el valor de la opción dado un cambio unitario en el valor activo.
66. CALL SENSITIVITY ON COST
Esta es la sensibilidad instantánea en el costo, es decir, el cambio de valor de la opción dado un cambio unitario en el costo.
67. CALL SENSITIVITY ON RISK-FREE
Esta es la sensibilidad instantánea sobre la tasa libre de riesgo, es decir, el cambio en el valor de la opción dado un cambio unitario en la tasa libre de riesgo.
68. CALL SENSITIVITY ON TIME
Esta es la sensibilidad instantánea en el tiempo, es decir, el cambio en el valor de la opción dado un cambio en la unidad de tiempo.
69. CALL SENSITIVITY ON VOLATILITY
Esta es la sensibilidad instantánea en la volatilidad, es decir, el cambio en el valor de la opción dado un cambio unitario en la volatilidad.
